1. 债券到期收益率问题
这张债券还有四年到期,因此计算到期收益率相当于求内含报酬率。
内含报酬率就是将债券本息贴现后,等于债券现值的贴现率。
因此,按照你老师的计算方法,债券现值1120,加号左侧是各期利息贴现,一共8期,加号右侧是债券面值贴现。到期收益率是年收益率,因此要除以二才能算每半年的利息。然后解这个方程,求得到期收益率y。
你打算用的是不是下面这个公式:
到期收益率=(债券年利息+债券面值-债券买入价)/(债券买入价*剩馀到期年限)*100%
这是用来计算短期到期收益率的公式,只有剩下最后一个付息周期才可以用,现在还剩下8期,是不可以用这个公式的。
2. 债券到期收益率问题?
50/950*365/180=0.1067
3. 债券到期收益率的概念
债券到期收益率:按复利计算的收益率
4. 债券到期收益率
P=120/(1+r)+1120/(1+r)^2
所以:
(1)P=120/1.1+1120/1.21=1034.71
(2)市场收益率=票面利率, P=100
(3)p=120/1.14+1120/1.14^2 = 967.07
5. 求解债券的到期收益率?
EXCEL函数 YIELD(结帐,到期,利率,pr,赎回,频率,基准),结果=14.33%。
打开EXCEL,在任意一空格中插入函数YIELD,按下面的解释,很详细了吧! 你可以看看后面的参考资料。
语法
YIELD(settlement, maturity, rate, pr, redemption, frequency, [basis])
要点 应使用 DATE 函数输入日期,或者将日期作为其他公式或函数的结果输入。例如,使用函数 DATE(2008,5,23) 输入 2008 年 5 月 23 日。如果日期以文本形式输入,则会出现问题。
YIELD 函数语法具有下列参数:
Settlement 必需。有价证券的结算日。有价证券结算日是在发行日之后,有价证券卖给购买者的日期。
Maturity 必需。有价证券的到期日。到期日是有价证券有效期截止时的日期。
Rate 必需。有价证券的年息票利率。
Pr 必需。有价证券的价格(按面值为 ¥100 计算)。
Redemption 必需。面值 ¥100 的有价证券的清偿价值。
Frequency 必需。年付息次数。如果按年支付,frequency = 1;按半年期支付,frequency = 2;按季支付,frequency = 4。
Basis 可选。要使用的日计数基准类型。
BASIS 日计数基准
0 或省略 US (NASD) 30/360
1 实际天数/实际天数
2 实际天数/360
3 实际天数/365
4 欧洲 30/360
6. 债券到期收益率
债券的到期收益率,是指买入债券后,投资人持有至到期获得的实际收益与投资本金的比率,包括利息收入和资本损益与买入债券的实际价格之比率。
7. 债券到期收益率的计算问题
债券的到期收益率,是指买入债券后,投资人持有至到期获得的实际收益与投资本金的比率,包括利息收入和资本损益与买入债券的实际价格之比率。
8. 债券到期收益率的计算问题
债券的到期收益率,是指买入债券后,投资人持有至到期获得的实际收益与投资本金的比率,包括利息收入和资本损益与买入债券的实际价格之比率。