假定外汇市场上欧元兑美元的即期汇率为1欧元=1.4236美元，美元的利率为1.5%，欧元的利率为2%

1. 假定外汇市场上欧元兑美元的即期汇率为1欧元=1.4236美元，美元的利率为1.5%，欧元的利率为2%

=1.4236*(1+1.5%)/(1+2%)=1.4166

2. 在当前期货市场上2011 年3 月份的3 个月期 的欧洲美元期货的价格为97.00,

2011年3月份的3个月期欧洲美元期货利率实际上是3%(这些期货利率实际上是把债券面值都看作成100，用100减去当前的报价就是利率值，100-97=3)。而2011年6月份的3个月期欧洲美元期货利率实际上是3.3%(100-96.7)。
3个月后3个月期的远期利率=(2.75%*6/12+2.55*3/12)/(3/12)=2.95%
(注意多少个月期的利率实际上是一个年化利率，在计息时要算上相应的时间的。)
由于远期利率比期货利率要低0.05%
那么2011年6月份的3个月的远期利率应该为3.25%，故此则有3个月后的6个月远期利率=(2.95*3/12+3.25*3/12)/(6/12)=3.1%

3. 假设当前欧元兑美元期货的价格是 1. 3600（即 1.3600 美元=1 欧元），合约大小为 12

当前合约价值为125000欧元*1.3600美元/欧元
期货合约价格变动0.0001后，合约价值为125000欧元*（0.0001+1.36000）美元/欧元
所以，合约价值变动为125000*0.0001

4. 假设当前欧元兑美元期货的价格是 1. 3600（即 1.3600 美元=1 欧元），合约大小为 12

合约价值变动=变动点数×合约价值=0.0001 美元/欧元×125000 欧元=12.5 美元

5. 计算：设即期汇率1美元=0.7387欧元，欧元利率为1%，美元利率为6%。试问：

欧元对美元属于间接标价法，货币对为EUR/USD，但这道题并没有用通行的汇率标价法，那就按这道题的要求来解答。
这道题的货币对为USD/EUR=0.7387，根据利率评价，远期汇率=即期汇率+升贴水点(掉期点)
掉期点=SPOT * (R2-R1)/(1+R1)，其中SPOT为即期汇率，R1为美元利率，R2为欧元利率。
掉期点=0.7387*(1%-6%)/(1+6%)= - 0.0348

1、由于美元利率高于欧元利率，因此远期美元对欧元贴水。
2、贴水点是348点。

6. 外汇期货习题 求解释。1月15日，交易者发现当年3月份的欧元／美元期货价格为1.1254，6月份的欧元／美元

每份欧元期货合约金额为12.5万欧元。

7. 假设某日国际外汇市场欧元、美元和英镑三种货币之间的即期汇率如下：

先把他们改成每次都有一种货币作为基础货币, 
法兰克福市场   EUR/USD     1.2340/50
   伦敦市场       GBP/EUR     1.4552/60
   纽约市场       USD/GBP     1/1.9318~1/1.9324      (0.5159/75)
然后把他们相乘：1.2340/1.2350*   1.4552/1.4560*0.5159/0.5175 看是否等于1  ，如果等于1，就没有套汇机会；如果不等于1，就有套汇机会。   这题中算出为0.9955 有套汇机会。
这题中，不需要用到三个市场的，在法兰克福市场和伦敦市场，就可以看出在法兰克福市场欧元便宜，所以在法兰克福用美元买欧元，伦敦卖欧元就可以了，价格分别是1.2350、1.4560  你是客户，用银行的卖价

8. 美元一年期利率为1.75％，欧元一年期利率3.25％，美元对欧元的即期汇率为1.08$/，则远期

远期汇率=1.08*（1+1.75%）/（1+3.25%）=1.064